THEO+docomoの評判は？テオは儲かる？口コミやメリット・デメリットは？

THEO+docomo（テオプラス・ドコモ）は、資産配分の設計から入金・積立・リバランスまで全て自動で行える投資サービス「ロボアドバイザー」です。

dポイントを貰いながら、お得に国際分散インデックス投資が実践できるため、投資初心者にオススメできる金融サービスです。

このように、メリットが豊富な「THEO+docomo」ですが、

など、様々な疑問や質問があると思います。

そこで、本記事では、THEO+docomoの特徴やメリット・デメリットを他のロボアドバイザーと比較しながら徹底解説していきます。

THEO+docomoの評判/そもそもTHEO+docomoとは？

THEO+docomoは、株式会社「お金のデザイン」が提供するロボアドバイザー「THEO(テオ)」をdポイント・ドコモユーザー向けにブランド商品化した金融商品・投資サービスです。

運用中にdポイントが貰えたり、dカードと連動して資産運用ができる等、独自のメリットがあります。

THEO+docomoの評判/「THEO（テオ）」とは？

はじめに、THEO(テオ)がどのような投資サービスか？という点から解説して行きます。

HEOとは、ロボアドバイザーと呼ばれる完全自動・お任せ型(投資一任型)」の資産運用サービスです。

株式会社「お金のデザイン」がサービスを提供しており、スマートフォンやパソコン(PC)などで、1万円から気軽に最先端の投資を行うことができます。

テオの良い特徴・メリット

テオの特徴を挙げると、以下のようなものがあります。

ETFを利用した国際分散投資が行える等、投資初心者でも低コストで国際分散投資が行える工夫がなされています。

入金・積立・リバランスが全て自動

THEOは、投資一任型のロボアドバイザーということで、無料診断・アンケートに答えるだけで、その人に適した資産配分で全自動で運用を行ってくれます。

資産配分の設計から入金・積立、また資産配分が偏ってしまった際のリバランスなどを全て自動で行ってくれます。

上記の内容の無料診断・アンケートに答えることで、運用方針が決定されます。現在の年齢や年収、毎月の積立額などから、自動的に決定される仕組みです。

また、シミュレーション結果から、定期預金で資産運用する場合とTHEOで積立設定した時の金融資産の違い等も確認できるので、THEOを利用するメリットを直感的に確認することもできます。

また、資産配分に応じて実際に購入されるETFは、以下のようなになっており、低コスト・分散投資の代名詞と言える優良なETFで、全世界へ分散投資が行える設計になっています。

米国株式	バンガード米国バリュー(VTV)
先進国株式	Vanguard Mid-Cap Value
新興国株式	バンガード・FTSE・エマージング・マーケッツETF（VWO）

上表の()内アルファベットは、ティッカーコード。
先進国株式には、日本株が含まれていますが、米国株は含まれていません。

このように、簡単なアンケートに答えるだけで、全世界の株式・債券・不動産市場などに、少額から分散投資が行えます。

一般的に投資・資産運用は、自分のリスク許容度にあった資産配分を計算し、その資産配分にあった商品を選び購入する、また保有期間中に資産配分のズレを修正(リバランス)するなど、かなり面倒です。

しかし、テオを利用することで、投資初心者の方や忙しいビジネスパーソンでも、簡単に投資を始めることができます。

また、ロボアドバイザーの中には、資産配分を提示するだけで銘柄・商品の買付は行ってくれないものもありますが、テオは、自動で積立・買付を行ってくれるので、この点も大きなメリットと言えます。

割安な手数料：入出金・為替・積立手数料など無料

ロボバイザーというと、割高な手数料というイメージを持たれる方も多いと思いますが、テオの手数料は、わかりやすく、割安な料金体系となっています。

テオの手数料は、預かり資産の年率1.08%(税込)のみで、その他の取引で一般的に発生する以下の手数料は全て無料になります。

通常、海外ETFの購入を行う場合、ETFの売買手数料や日本円を米ドルに両替する為替手数料・スプレッドがh派生しますが、テオでは、こういった手数料を余分に徴収することはありません。

このように、手数料が割高と思われがちなロボバイザーですが、テオでは、明快で割安な手数料となっていることがわかります。

【THEO Color Palette】手数料が最大0.35%(年率)割引！

預かり資産に対して年率1.0%(税別)のみ手数料が発生するTHEOですが、なんと！最大0.35%の値引き（ディスカウント）が受けられます。

値引きの適用条件は、運用資産額の他、毎月積立や出金をしない事が条件になります。

上記2つの条件を満たしている方は、カラー基準額が算出され、基準額に応じて、10%〜35%の手数料の割引が受けられます。

また、カラー基準額は、以下の式により算出されます。

■ カラー基準額
カラー基準額 = 運用開始から対象期間内の各月末までの入出金総額の平均*

* 運用開始から対象期間内各月末までの入出金総額（入金総額 – 出金総額）を足して3で割った金額
[例] 対象期間Aの場合： （運用開始から4月末までの入出金 + 運用開始から5月末までの入出金 + 運用開始から6月末までの入出金）÷ 3
* キャンペーンなど、当社からのプレゼントは、入出金総額に含みません

引用元：THEO-THEO COLOR PALETTEって何？

つまり、対象期間（3ヶ月間）の平均(入金-出金)額が「カラー基準額」になります。

例えば、下図のようなケースの場合、カラー基準額は「26万円」になります。

対象期間は、下表のように1年間を4つに区切ったものとなっています。

対象期間A	4月、5月、6月
対象期間B	7月、8月、9月
対象期間C	10月、11月、12月
対象期間D	1月、2月、3月

1万円から投資・積立がスタートできる

テオでの投資は、最低1万円からスタートできます。

楽ラップなど他のロボアドバイザーは、投資を始める際に最低10万円が必要ですが、テオであれば、1万円と超少額から投資を行うことができます。

特定口座に対応

テオは特定口座に対応しています。

他のロボバイザーサービスでは、特定口座に対応していないサービスもあるので、テオは、税金・確定申告面においても優れているサービスといえます。

THEOで投資を始める際に「特定口座（源泉徴収あり）」を選択すれば、確定申告も原則不要になります。

また、次に解説するように、THEOでは、自動税金最適化「THEO Tax Optimizer」もあり、節税面でもメリットがあります。

THEO版DeTax「自動税金最適化（THEO Tax Optimizer）」

THEOでは、ポートフォリオの資産配分を維持しながら、税負担を軽減する機能「THEO Tax Optimizer」が利用できます。

THEO Tax Optimizerは、特定口座（源泉徴収あり）を活用している方が対象で、自動税金最適化により予想される、その年の税負担が2,000 円以上、かつ±5%を超える未実現損益を持つユーザーを対象に適用されます。

対象者	特定口座（源泉徴収あり）に設定している方
適用条件	その年の税負担が2,000円以上(予想)で、 ±5%を超える未実現損益を持つユーザーを目安に適用
取引内容	実現利益がある場合：評価損を実現する取引を実施し相殺することで、税負担を軽減 実現損失がある場合：評価益を実現する取引を実施し、翌年以降の税負担を軽減

適用条件にマッチした対象者は、「実現利益がある場合、それを相殺する損失の確定」、また「実現損失がある方は、評価益の確定による損益の相殺」が行われます。

THEO Tax Optimizer（テオ タックス オプティマイザー）とは、ポートフォリオの資産配分を維持しながら、お客さまの税負担を軽減する２種類の取引を自動的におこなう機能です。

以下の2種類の取引があります。
1.　取引などにより「実現利益」が発生している場合、評価損を実現する取引を実施し相殺することで税負担を軽減します
配当金を受け取った場合やリバランスなどの取引により「実現利益」が出た場合、税負担がかかります。そこで、THEOはポートフォリオ内に「含み損」がある銘柄の売却を行うことでその「損失」を実現させ、利益を相殺します。
また同時に類似の銘柄（同一の指数または類似の指数を参照するETF）を同価格分買い戻すことで、ポートフォリオの資産配分を維持します。最適化により、課税対象となる利益を低減し、税負担を翌年以降に繰り延べることで今年の税負担の軽減を行います。

2.　取引などにより「実現損失」が発生している場合、評価益を実現する取引を実施し翌年以降の税負担を軽減します
1とは逆に、取引によって「実現損失」が出た場合、ポートフォリオ内に「含み益」がある銘柄の売却を行い、「利益」を実現させ、損失を相殺します。また同時に類似の銘柄を同価格分買い戻すことで、ポートフォリオの資産配分を維持します。最適化により、翌年以降に発生し得る税負担を、本年中に相殺し軽減することができます。

引用元：THEO-自動税金最適化サービス「THEO Tax Optimizer（テオ タックス オプティマイザー）」について教えてください。

このように、THEO（テオ）には、たくさんのメリットがあり、次に解説する「THEO+docomo」を利用する事で、ドコモでのプラスαのメリットを享受することができます！

THEO+docomoと本家「THEO」の違い・比較

THEO+docomo(テオプラスドコモ)は、ドコモ契約者・dポイントユーザー向けのTHEOブランド名の一つです。

THEOは提携企業と様々な商品ブランドを展開していますが、THEO+docomoもTHEOを提供する株式会社「お金のデザイン」と株式会社「NTTドコモ」が提携したブランドの一つです。

そのため、「THEO」を利用するのと、「THEO+docomo」を利用するのでは、サービス内容が微妙に違ってきます。

投資方法や機能は同じ

THEOとTHEO+docomo（他のTHEO+ブランド）は、基本的に投資方法や投資機能、運用内容に違いはありません。そのため、THEOを選んでも、THEO+docomoを選んでも、投資の手間やパフォーマンスは変わりません。

違いはdポイントの付与などドコモ特有のサービス

それでは、THEOとTHEO+docomoの違いは、どこにあるでしょうか？

THEOの公式ページを除いて見ると、以下のような記述があります。

THEO[テオ]とTHEO+[テオプラス]では運用内容に違いはありますか？

ANSWER
THEO[テオ]とTHEO+[テオプラス]では運用方法に違いはありませんが、提携企業さま毎に、提携金融機関からの振込手数料が無料になる、提携企業のアプリとのID連携、運用額に応じたポイントやマイルの付与 といった、様々な特典がございます。

引用：よくある質問｜THEO

つまり、THEOとTHEO+docomoは投資商品としての運用上の違いはありませんが、dポイント付与やドコモ口座との連携など、ドコモならではの付帯サービスに違いがあります。

以下、THEO+docomo特有のメリットについて解説して行きます。

THEO+docomo特有のメリット

THEO+docomoの良い評判・メリットは？

THEO+docomoには、ドコモ特有の以下のメリットがあります。ドコモユーザーやdポイント、dカード・dカード GOLDユーザーは、THEOよりもTHEO+docomoの方が、お得で便利に投資・資産運用が行えます。

以下、各メリットについて詳しく解説していきます。

THEO+docomoの良い評判・メリット1：dポイントが貯まる

THEO+docomoの一番の魅力・メリットが、THEO+docomoの「運用期間中にずーっとdポイントが貯まる」点です。

資産運用額1万円に付き、毎月1ポイントがもらえます。毎月貰えるdポイントがもらえるのも嬉しいですが、ドコモ回線を利用している方の場合、通常時の1.5倍の毎月1.5ポイントが付与されます。

つまり、ドコモ回線を利用している方で、THEO+docomoを10万円分資産運用している方なら、毎月15ポイント、年間180ポイントがもらえます。

100万円分運用している方であれば、10倍の年間1,800ポイントが貰える計算です。

運用金額	通常	ドコモ回線 利用者
50万円	600ポイント	900ポイント
100万円	1,200ポイント	1,800ポイント
300万円	3,600ポイント	5,400ポイント

このように、THEO+docomoの運用を行うことで、ロボアドバイザー「THEO」の運用益の他にdポイントが貰えます。

THEO自身の運用パフォーマンスは、相場変動による不確実性がありますが、dポイントは運用額に応じて確実に貰えるものなので、dポイントユーザーの方やこれからdポイントを貯めようと考えている方は、THEO+docomoを利用すると良いでしょう。

THEO+docomoの良い評判・メリット2：ドコモ口座と連携可能

THEO+docomoは、ドコモ口座との連携も可能です。

ドコモ口座とは、ドコモが提供するネット上で買い物や送金などが行えるお財布サービスです。銀行やコンビニなどでお金をチャージすることで、携帯料金の支払いだけでなく、ネットショッピングなどが行えます。

このドコモ口座をTHEO+docomoと連携することで、毎回銀行振込みを行う必要がなく、ドコモ口座からワンクリックでTHEOの運用資金を入金できます。また、運用中のお金をドコモ口座に出金したりすることもできます。

THEO+docomoの良い評判・メリット3：dカード・dカード GOLDのお釣りで投資できる

クレジットカード「dカード・dカード GOLD」の利用で、お釣りによる積立投資を行うこともできます。

支払い毎のお釣りは少額ですが、「チリも積もれば山となる」ので、dカード・dカード GOLDを利用して積極的に投資を行うと良いでしょう。設定額を100円とすれば、数十円単位のお釣り投資も行えます。

dアカウントで簡単ログイン

dアカウントを持っている方は、THEOとdアカウントを連携させることで、THEO+docomoの初期の申し込みや契約・登録などの手間を大幅に省くこともできます。また、運用開始後のログインなども簡単に行えます。

THEO+docomoの良い評判・メリット 【まとめ】dポイントユーザーはお得

ここまで解説してきたように、THEO+docomoは、dポイントやdカード・dカード GOLDユーザーの方、ドコモ契約者の方にお得なTHEOブランドなので、dポイント等を利用している方は、THEOよりも「THEO+docomo」がオススメになります。

また、今後、dポイントやドコモ回線の契約・利用を検討されている方も、THEO+docomoを選ぶのが良いでしょう。さらに、THEO+docomoでは、dカード・dカード GOLDを利用してお釣り投資もできます。

dカード・dカード GOLDは、年会費永久無料で、dポイントを効率的に貯める事ができます。今ならキャンペーンで最大8,000円分がプレゼントされるため、THEO+docomoと合わせて検討すると良いでしょう。

また、今後、dポイントやドコモ回線の契約・利用を検討されている方も、THEO+docomoを選ぶのが良いでしょう。さらに、THEO+docomoでは、dカード・dカード GOLDを利用してお釣り投資もできます。

dカード・dカード GOLDは、年会費永久無料で、dポイントを効率的に貯める事ができます。今ならキャンペーンで最大8,000円分がプレゼントされるため、THEO+docomoと合わせて検討すると良いでしょう。

THEO+docomoの悪い評判・デメリットは？

ここまで解説してきたように、テオは、コスト面・機能面でかなり優秀なサービスと言えます。そのため、デメリットをあげるのが難しいですが、あえてあげるとすれば、以下の3点がデメリットと言えるかもしれません。

THEO+docomoの悪い評判・デメリット1：NISAは非対応

1点目はNISAに非対応な点です。

NISA(少額投資非課税制度)とは、年間120万円の投資額に対して、値上がり益や配当金などが非課税になる制度です。ただし、制度設計上、一度売買をすると、年間非課税枠の120万円が減ってしまいます。

参考：つみたてNISAの始め方｜基礎知識からNISA向け投資信託・証券会社まで徹底解説

テオでは、リスク許容度に合わせて売買する他、リバランスがあるため、年間非課税枠の120万円の上限を超えることがあるため、NISA非対応となっています。

ウェルスナビや松井証券のロボアドバイザー「投信工房」は、NISA口座での運用が可能なので、NISAでロボアドバイザーを利用したい方は、これらの利用すると良いでしょう。

THEO+docomoの悪い評判・デメリット2：自分で投資できる人には手数料が高い

テオの手数料は、預かり資産に対して1%(税抜)だけで、全自動の資産運用サービスとしては割安です。

ただし、自分で資産配分の計算や配分比に応じて、適切な商品を個別で購入することができる方の場合、若干手数料が割高になります。

例えば、テオで運用するETFを自分で保有・管理した場合、経費率は0.1〜0.2%程度になります。

ただ、売買手数料や為替手数料などはかかりますし、資産配分の設計や分配金の再投資、リバランスをすることなどの手間を考えると、テオの手数料は十分安いので、初心者の方や忙しいビジネスパーソンの方は、手間とコストを考えると、十分割安と言えます。

THEO+docomoの悪い評判・デメリット3：THEO COLOR PALETTE（テオカラーパレット）の適用条件がややこしい

【THEO Color Palette】手数料が最大0.35%(年率)割引！で解説したように、運用中の手数料が安くなるTHEO+docomoですが、割引率やカラー適用条件が細く設定されています。

そのため、手数料割引を最大限活かしたい方は、注意が必要です。

→ THEO Color Paletteの詳細を確認

THEO+docomoの良い評判・キャンペーンでdポイント！

現在、THEO+docomoでは、以下2つのキャンペーンを開催中です。

特に、口座開設キャンペーン（3月31日まで）では、口座開設でもれなく200ポイントが貰えるので、THEO+docomoを始めようと考えている方は、今がチャンスです！

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THEO+docomo新規口座開設キャンペーンで200dポイント

現在、THEO+docomoでは、新規口座開設キャンペーンで「もれなく200dポイント」が進呈されるキャンペーンを開催中です。##

THEO+docomoの過去・終了したキャンペーン

以下、過去に開催されたキャンペーンを解説していきます。定期的に開催されるキャンペーンもあるので、頭に入れておくとよいでしょう。

おつり投資チャレンジキャンペーンで最大5,000ポイント

THEO+docomoの評判・口コミは？

次に、実際にTHEO+docomoを利用されている方の口コミや評判を見ていきます。

イマイチな評判・口コミ：手数料が割高

手数料に関しては「割高」と感じる方多いようです。

https://twitter.com/onepi0423/status/1316533563710337025

たしかに、自分でポートフォリオを組んで、その設計通りに運用できる方によっては、もう少し安いコストで運用できますが、投資知識や経験が無い方は、年率1.0%以下のコストで国際分散投資が利用できるのは、むしろ割安と感じます！

良い評判・口コミ：ドコモユーザーと相性が良い！

ドコモユーザーの方やdポイントを貯めている方は、利用されている方が多く、好評のようです。

良い評判・口コミ：分散投資の一つとして活用

分散投資の一つの手段として、他の投資信託やロボアドバイザーと併用して利用されている方も多いです。

②ｅＭＡＸＩＳ Ｓｌｉｍ 全世界株式（オール・カントリー）
（毎月2万円積立）
③楽ラップ（毎月2万円積立）
④THEO＋docomo（毎月1万円積立）←8月末スタート#投資信託#楽ラップ#THEO pic.twitter.com/r2Cxjg0I9C

— 投資記録@本日モ積み立て#FX (@HQQWjnTlKXo0icO) August 26, 2020

良い評判・口コミ：おつり投資が便利！

THEO+docomoの特徴の一つである、dカードと連携した「おつり投資」も好評のようです。

https://twitter.com/_teeeeest/status/1268487235269062656

THEO+docomoの口コミ・評判【まとめ】

ここまで紹介してきた、THEO+docomoの口コミ・評判をまとめると、以下のようになります。

イマイチな 口コミ・評判	手数料がやや割高
良い 口コミ・評判	docomoユーザーと相性が良い！ 分散投資の一つとして活用できる！ おつり投資が便利

手数料がやや割高などの口コミはあるものの、投資初心者でも国際分散投資が手軽にできる投資ツールとして評判がよく、特に、ドコモユーザー・dポイントユーザーの方に好評です。

THEO+docomoの始め方｜口座開設から運用まで

##

よくある質問

THEOに関して、よくある質問とその答えをいくつかピックアップしていきます。

運用中に金融資産額は確認できますか？

THEOの金融資産評価額は、ログインページで確認できる他、スマホアプリからも確認可能です。

THEOのお客(シェア)はどのくらいありますか？

2017年10月のニュースを見ると、運用中のお客様が2万人を突破したとのことです。以下、引用文です。

独自のアルゴリズムに基づき、一人ひとりに最適な資産運用サービスを低コストで提供する株式会社お金のデザイン（本社：東京都港区、代表取締役社長：中村 仁）は、運用中のお客さまが2万人を突破したことをお知らせいたします。（2017年10月24日現在、20,757名）

引用：運用中のお客さまが2万人を突破

本人確認やマイナンバーの登録は必要ですか？

THEOの口座開設をする場合は、他の証券会社などと同様に、免許証などでの本人確認やマイナンバーの登録が必要になります。(マイナンバーカードがある場合、本人確認とマイナンバー登録が、一つの画像データで行えます。)

クイック入金に対応していますか？

THEO口座へのクイック入金は、三井住友銀行・みずほ銀行・三菱UFJ銀行のメガバンクの他、住信SBIネット銀行、じぶん銀行の5つの金融機関から行えます。

また、みずほ銀行などこれらの金融機関は、積立口座の引き落としにも設定可能です。

THEO+(テオプラス)の他ブランドとの違いは？

THEOは、ドコモやSBI証券、新生銀行など提携企業と「THEO+」というブランドでサービスを提供しています。投資パフォーマンスや機能はTHEOと変わりませんが、提携企業によっては独自ポイントの付与などの追加サービスがあります。